REER et CELI : démêler le vrai du faux
Le régime enregistré d’épargne retraite (REER)1 ne permet pas seulement d’épargner pour la retraite. Quant au compte d’épargne libre d’impôt (CELI)1, il se démarque également par ses particularités uniques en matière d’épargne. Combinés, ces deux régimes peuvent s’harmoniser dans différentes stratégies financières pour faciliter l’atteinte de vos objectifs. Apprenez à mieux distinguer chacun de ces régimes d’épargne afin d’en tirer pleinement avantage.
Rappel : Le REER et le CELI sont des régimes d’épargne et divers véhicules de placement peuvent être choisis dans chacun afin de placer les cotisations effectuées.
Angela Iermieri, planificatrice financière chez Desjardins, déboulonne neuf mythes répandus concernant le REER et le CELI.
1. Le REER est seulement utile pour la retraite
Faux. L’achat d’une première propriété ou un retour aux études sont d’autres projets que le REER rend possibles. Le régime d’accession à la propriété (RAP)1 peut faciliter l’achat d’une première propriété en vous permettant de retirer jusqu’à 60 000 $ de votre REER sans payer d’impôt. Le régime d’encouragement à l’éducation permanente (REEP)1 vous aide, vous ou votre conjoint ou conjointe, à faire un retour aux études en retirant jusqu’à 20 000 $ sans payer d’impôt1.
Bon à savoir
Le compte d’épargne libre d’impôt pour l’achat d’une première propriété (CELIAPP)1 peut être combiné au RAP du REER pour l’acquisition d’une première propriété. En bénéficiant des avantages fiscaux et des possibilités de retrait de ces programmes, vous pouvez accumuler plus de 100 000 $ pour une personne seule et plus de 200 000 $ pour un couple en vue de l’achat de votre première propriété.
2. Le CELI est un régime d’épargne dans lequel je peux piger sans problème
Pas tout à fait. Le CELI pourrait en effet vous permettre de retirer des sommes lorsque vous en avez besoin, selon le véhicule de placement dans lequel vous avez investi vos cotisations. Cependant, l’avantage du CELI est de faire croître l’épargne et les rendements générés à l’abri de l’impôt. Le fait d’y placer son argent sur une longue période peut optimiser les rendements.
De plus, les sommes retirées du CELI génèrent des droits de cotisation pour l’année suivante. Assurez-vous toutefois de faire le suivi de vos transactions pour ne pas dépasser les limites permises.
3. REER : après la cotisation, place aux placements!
Vrai. Le REER est comme un panier dans lequel vous verser des cotisations qui vous donneront des déductions fiscales. Ensuite, il est possible de faire fructifier cet argent en choisissant des placements qui répondent à vos besoins, selon votre profil d’investisseur, votre tolérance au risque et la durée fixée pour atteindre vos objectifs. Plusieurs types de placements sont offerts. Un conseiller ou une conseillère pourra vous guider dans votre démarche. Cela vous permettra de faire croître votre épargne et vos rendements à l’abri de l’impôt. Le temps travaille pour vous!
4. Les marchés sont tellement volatils, ça ne vaut pas la peine de cotiser à un REER maintenant
Faux. L’avantage du REER est d’abord de profiter de l’économie d’impôt que vous procure la cotisation elle-même. Ensuite, vous pouvez investir cette somme dans l’un des nombreux produits de placement offerts (épargne à terme, placements garantis liés aux marchés, fonds communs de placement, titres boursiers, etc.).
Vous pouvez choisir les produits qui vous conviennent et viser à diversifier votre portefeuille REER selon votre tolérance au risque et vos objectifs. Plus votre horizon de placement est long, plus le choix de placements est grand et, très souvent, plus les possibilités de rendement sont élevées. Vous pourrez ainsi faire croître l’argent cotisé au REER à l’abri de l’impôt jusqu’au moment du retrait, en plus de bénéficier d’une économie d’impôt pour chaque cotisation.
5. Le REER ne sert à rien puisque je devrai payer de l’impôt lors du retrait
Faux. La cotisation vous permet de bénéficier d’une déduction dans le calcul de votre revenu lors de la préparation de votre déclaration de revenus annuelle et, possiblement, d’obtenir un remboursement d’impôt. De plus, le REER permet de reporter l’impôt à payer au moment des retraits. L’idée? Généralement, le revenu est moins élevé à la retraite, donc le taux d’imposition est plus faible. Le plus important, c’est que l’argent croît à l’abri de l’impôt pendant toutes ces années.
À l’approche de la retraite, une bonne stratégie de retrait REER élaborée avec votre conseiller ou conseillère et votre comptable pourrait vous permettre de réduire le plus possible l’effet fiscal.
6. À la retraite, le retrait REER nous pénalise, car on perd la pension de la Sécurité de la vieillesse
Oui et non. Cela dépend de votre revenu. Une personne voit sa pension de la Sécurité de la vieillesse (SV) réduite en partie lorsque son revenu individuel net est supérieur à 93 454 $2. Si vous prévoyez atteindre ces revenus à la retraite, ou si vous hésitez à cotiser au REER, un plan de retraite établi avec votre conseiller ou conseillère vous permettra de déterminer la meilleure stratégie à adopter pour vous.
7. Le CELI est mieux que le REER, car il n’y a pas d’impôt à payer sur les retraits
Vrai et faux, car cela dépend de la situation de chaque personne. Ces deux régimes ont chacun leurs avantages. Vous n’aurez en effet aucun impôt à payer lorsque vous retirerez des sommes du CELI, puisque vous n’obtenez pas de déduction dans le calcul de votre revenu en y cotisant, comme c’est le cas pour le REER. Le CELI est donc à privilégier pour des projets à court ou moyen terme, et même à long terme, en prévision de la retraite.
En revanche, la cotisation au REER peut également être avantageuse si votre objectif est de faire une économie d’impôt à un taux d’imposition plus élevé que celui qui est appliqué au moment du retrait, et de bonifier certains crédits et programmes sociaux.
8. Le CELI n’est pas accessible aux personnes qui ne travaillent pas
Faux. Toute personne âgée de 18 ans et ayant un numéro d’assurance sociale (NAS) valide peut cotiser à un CELI, qu’elle ait des revenus de travail ou de retraite, ou qu’elle n’ait aucun revenu. Chaque année, le même droit de cotisation est offert à tous et toutes. En 2025 et 2026, le plafond annuel de cotisation est de 7 000 $. Si vous n’avez jamais cotisé, aviez 18 ans ou plus en 2009 et avez un NAS valide depuis 2009, vos droits de cotisation s’élèvent à 109 000 $ en 2026. Si vous avez déjà cotisé et fait des retraits, le montant retiré s’ajoute à vos droits de cotisation de l’année suivante. Il faut toutefois faire le suivi de vos transactions pour ne pas dépasser la limite de cotisation permise.
9. La cotisation au REER du conjoint ou de la conjointe permet de choisir qui bénéficie de l’avantage fiscal
Faux. Vous pouvez choisir de cotiser au REER de votre conjoint ou conjointe, selon vos droits de cotisation, et c’est vous qui profiterez de l’économie d’impôt. Toutefois, les sommes versées dans le REER appartiendront à votre conjoint ou conjointe. C’est donc votre partenaire qui sera imposé ou imposée sur le montant du retrait si l’argent demeure dans son REER plus de trois ans3, sinon la somme retirée sera ajoutée à vos revenus et c’est vous qui payerez l’impôt.
Cotiser au REER de son conjoint ou de sa conjointe permet de répartir de façon plus égale le revenu des deux contribuables à la retraite, et donc de réduire la facture fiscale si le taux marginal d’impôt du conjoint ou de la conjointe est moins élevé. C’est ce qu’on appelle fractionner les revenus. Parlez-en à votre conseiller ou conseillère pour déterminer, en collaboration avec votre comptable, s’il s’agit d’une bonne stratégie fiscale pour vous.
1 Certaines conditions, modalités et restrictions peuvent s’appliquer. Pour plus de détails quant à chacun de ces régimes :
- REER : https://www.desjardins.com/fr/epargne-placements/regimes-epargne/reer.html
- CELI : https://www.desjardins.com/fr/epargne-placements/regimes-epargne/celi.html
- CELIAPP : https://www.desjardins.com/fr/epargne-placements/regimes-epargne/celiapp.html
- RAP : https://www.desjardins.com/fr/hypotheque/rap.html
- REEP : https://www.desjardins.com/fr/epargne-placements/regimes-epargne/reep.html
2 93 454 $ en 2025
3 Précision à noter : Le délai de trois ans doit comprendre trois 31 décembre depuis la cotisation. Par exemple, pour une cotisation effectuée le 30 décembre 2024, un retrait sera possible en janvier 2027.